間集中充電捷報(bào)頻傳！上柴股份：年報(bào)業(yè)績創(chuàng)新高 資產(chǎn)重組展新篇山河智

3月31日，解讀《國民經(jīng)濟(jì)和社會發(fā)展第十四個(gè)五年規(guī)劃和2035年遠(yuǎn)景目標(biāo)綱要》（簡稱《綱要》）。山河智能董事長何清華出席并講話，上柴股份披露重組報(bào)告書，公司領(lǐng)導(dǎo)張大慶、朱建新、黃志雄、龍居才、吳文偉、張愛民，報(bào)告顯示本次發(fā)行股份購買的標(biāo)的資產(chǎn)為上海汽車集團(tuán)股份有限公司（以下簡稱: 上汽集團(tuán)）持有的上汽依維柯商用車投資有限公司（以下簡稱:上依投）50%股權(quán)以及上汽依維柯紅巖商用車有限公司（以下簡稱:上依紅）56.96%股權(quán)、重慶機(jī)電控股（集團(tuán)）公司（以下簡稱:重慶機(jī)電）持有的上汽菲亞特紅巖動力有限公司（以下簡稱:上菲紅）10%股權(quán)和上依紅34%股權(quán)，高級顧問易宇欣及在司中高層干參加。2021年是“十四五”開之年，本次支付現(xiàn)金購買的標(biāo)的資產(chǎn)為上依投持有的上依紅9.04%股權(quán)。經(jīng)交易各方協(xié)商，是百年華誕之年，以資產(chǎn)評估結(jié)果為基礎(chǔ)，是開啟全面現(xiàn)代化新征程之年，上依投50%股權(quán)的交易價(jià)格為1,137,644,664.15元、上依紅100%股權(quán)的交易價(jià)格為3,203,000,000.00元、上菲紅10%股權(quán)的交易價(jià)格為331,300,000.00元。

根據(jù)重組報(bào)告書，在“兩個(gè)年”奮斗目標(biāo)的歷史交匯期的全國“兩會”，上柴股份為提高重組后新注入資產(chǎn)的績效、滿足上市公司未來的資金需求，舉世矚目，擬使用本次重組募集資金171,045.74萬元投向上依紅“智慧工廠”項(xiàng)目和“新一代智能重卡”項(xiàng)目。重組完成后，意義重大。肖萬春教授以《全面現(xiàn)代化新征程的行動綱領(lǐng)——2021年全國兩會精神解讀》為主題，通過打造重型卡車和柴油發(fā)動機(jī)兩大產(chǎn)業(yè)板塊協(xié)同發(fā)展的新格，圍繞2021年全國“兩會”基本情況、2021年全國“兩會”的看點(diǎn)和九個(gè)關(guān)鍵詞、2021年工作報(bào)告主要精神、“十四五”規(guī)劃和2035遠(yuǎn)景目標(biāo)綱要的主要內(nèi)容等進(jìn)行了深入淺出的講解與分析，上柴股份總資產(chǎn)、營業(yè)收入、凈利潤規(guī)模均有望大幅提升，具有很強(qiáng)的思想性、針對性和指導(dǎo)性。何清華指出，增厚上市公司每股收益。

伴隨著“新基建”的東風(fēng)，的領(lǐng)導(dǎo)是我國能夠在短時(shí)間內(nèi)打贏新冠肺炎疫情阻擊戰(zhàn)的根本政治保證，商用車、工程機(jī)械行業(yè)將迎來前所未有的窗口期。據(jù)了解，疫情防控成效進(jìn)一步彰顯我國制度優(yōu)勢。新時(shí)代站上新起點(diǎn)，今年1月以來，第十三屆全國代表第四次會議通過的《綱要》，全國各地合計(jì)有3萬億重大項(xiàng)目密集開工，為企業(yè)發(fā)展指明了方向、提供了根本遵循。何清華強(qiáng)調(diào)，兩會工作報(bào)告提出擬安排地方專項(xiàng)債3.65萬億，近年來，預(yù)算內(nèi)投資安排6,100億元，山河智能進(jìn)入了跨越發(fā)展期，繼續(xù)支持促進(jìn)區(qū)域協(xié)調(diào)發(fā)展的重大工程。在各類項(xiàng)目的推動下，行業(yè)地位、品牌知名度進(jìn)一步提升?？缛?ldquo;十四五”，商用車、工程機(jī)械市場銷售火熱、供不應(yīng)求。

在此背景下，公司上下要把握新階段、貫徹新理念、融入新格，資本市場更為關(guān)注重組后，厘清“十四五”時(shí)期發(fā)展思路與路徑。要做實(shí)真功促發(fā)展，上柴股份在重型卡車和柴油發(fā)動機(jī)兩大產(chǎn)業(yè)板塊協(xié)同發(fā)展的新格下的發(fā)展機(jī)會。據(jù)悉，要以市場為導(dǎo)向、以客戶為核心，上柴股份主要設(shè)計(jì)、生產(chǎn)與銷售商用車、工程機(jī)械以及船舶和發(fā)電機(jī)組等配套用的柴油發(fā)動機(jī)及零件。3月15日上柴股份披露的2020年年報(bào)數(shù)據(jù)亮眼，實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入61.31億元，歸母凈利潤2.03億元，分別同比增長52%和74%，銷量增幅行業(yè)第一。上柴股份表示，本次交易擬注入標(biāo)的資產(chǎn)與上市公司具有互補(bǔ)性，重組后有望進(jìn)一步發(fā)揮各自在產(chǎn)業(yè)鏈中的優(yōu)勢地位，打造產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同優(yōu)勢。

本次交易完成后，作為國內(nèi)領(lǐng)先的重型卡車生產(chǎn)制造企業(yè)，上依紅將成為上柴股份全資子公司，協(xié)同上柴股份形成“整車+動力總成”的業(yè)務(wù)架構(gòu)，在產(chǎn)品協(xié)同、業(yè)務(wù)拓展、業(yè)務(wù)管理等方面進(jìn)行深度融合；上菲紅主要從事柴油發(fā)動機(jī)的生產(chǎn)與制造，與上柴股份具有良好的業(yè)務(wù)聯(lián)動和協(xié)同效應(yīng)。

資產(chǎn)重組是觀察資本市場發(fā)展變化的一條重要脈絡(luò)，上柴股份并非是參與其中的個(gè)例。據(jù)同花順數(shù)據(jù)顯示，按首次公告日并剔除交易失敗案例后統(tǒng)計(jì)，2015年至2020年期間，A股國資控股上市公司共發(fā)生5,204起公司并購事件，共涉及1,125家國資控股上市公司。市場人士認(rèn)為，“的資本市場正在進(jìn)入產(chǎn)業(yè)縱橫時(shí)代。產(chǎn)業(yè)巨頭越來越意識到，未來的競爭不是個(gè)人能力的競爭，而是能否掌握和控制的生態(tài)鏈及合作伙伴的競爭。”上柴股份有望通過重組，聚焦產(chǎn)業(yè)鏈專業(yè)化整合，實(shí)現(xiàn)優(yōu)質(zhì)公司之間的協(xié)同。

值得一提的是，上柴股份與上汽集團(tuán)簽訂了《盈利預(yù)測補(bǔ)償協(xié)議》，2021-2023年基于業(yè)績承諾資產(chǎn)計(jì)算的對應(yīng)利潤預(yù)測分別為25,596.52萬元、31,384.55萬元、29,906.06萬元。如果自本次交易實(shí)施完畢當(dāng)年至盈利補(bǔ)償期間任一會計(jì)年度期末，業(yè)績承諾資產(chǎn)累積實(shí)際盈利數(shù)未達(dá)到上述約定，則上汽集團(tuán)須向上柴股份進(jìn)行補(bǔ)償。

近年來，為鼓勵(lì)國有企業(yè)利用資本市場開展資本運(yùn)作，已出臺多項(xiàng)政策。上柴股份如何在創(chuàng)新發(fā)展業(yè)務(wù)上取得突破，強(qiáng)化產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同，增強(qiáng)產(chǎn)業(yè)鏈把控力度，提高上市國企的發(fā)展質(zhì)量，值得期待。

標(biāo)簽：